超圖解財務風險管理: 評估投資收益與風險的決策天平 | 誠品線上

超圖解財務風險管理: 評估投資收益與風險的決策天平

內容簡介

內容簡介 *簡易圖表解說關鍵概念，理解更快速有效率。 *搭配動動腦與案例學習，加深印象、靈活運用。 在瞬息萬變的市場，合理權衡報酬與風險。 每位經營者、管理者一定要具備的能力，本書帶您速效學習、打好基礎： *章節架構清晰，內容介紹完整精要，圖文搭配有趣不無聊。 *豐富、活潑的圖表以及流程圖解說，快速理解重要概念。 *理論知識幫助您打好基礎；案例學習幫助您實戰應用。 學會了財務風險管理，在維護營運保障的同時，能創造價值、實現經營目標。 財務風險管理不只是被動防禦，它能幫助管理者制訂戰略、管理風險，在風險容量之內為主體目標的實現提供合理保證。 風險就是未來的不確定性，或以數理概念來說，風險就是未來預期結果（例如：預期損失、預期報酬等）的變異。風險管理則是根據目標，認清自我，連結所有管理階層，辨識分析風險、評估風險、回應 應對風險、管控過程、評估績效，並在合理風險胃納(Risk Appetite)或風險容忍度(Risk Tolerance)下完成目標的一連串循環管理的過程。風險管理性質上，是以財務為導向的交叉跨領域學科，其終極目標則是藉由降低交易成本與減少投資失誤，增進與提升組織價值或公共價值。 本書會從基礎的定義開始，談到組織戰略、治理與財務風險管理目標及政策，還有財務風險的識別與來源分析、財務風險的評估與應對，以及控制、溝通、監督與績效評估，最後搭配財務風險管理專題與案例學習，幫助讀者建立完整的概念以及實務運用的能力。

作者介紹

作者介紹 宋明哲學歷英國格拉斯哥蘇格蘭大學風險管理博士資歷台灣德明商專前校長台灣銘傳大學風險管理與保險學系前系主任／所長台灣風險管理學會創會理事長台灣國寶壽險公司董事台灣聯亞風險管理顧問公司總經理台灣佳世達科技公司風險管理教育顧問台灣財政部保險單審查委員台灣考選部典試委員中國武漢大學等客座教授湖北省楚天學者湖北經濟學院特聘教授美國ARTS公司成都先驅航訓分公司首席顧問證照美國風險管理師（ARM）台灣考試院會計審計人員及格著作《風險管理新論：全方位與整合》《保險學》《人壽保險學》《保險實務》《公共風險管理》《新風險管理精要》《法律風險管理》《圖解保險學》《風險心理學》《城市風險管理》林旺賜學歷國立高雄科技大學財金學院博士蘇格蘭大學風險管理碩士國立政治大學風險管理學士現職佳世達科技副總／人資長暨永續風控長亞洲風管經理人協會PARIMA董事中華民國風險管理學會竹科分會主委台灣生質與永續材料協會監事台灣氣候聯盟循環經濟與能資源整合委員獎項亞洲年度最佳風管經理人 AIR 2016專長ESG永續經營、數據化主動稽核企業轉型、人力資本創造企業風險管理、營運持續管理

產品目錄

產品目錄 序言理論知識篇Chapter 1 風險管理與財務風險管理1-1 風險管理概論1-2 財務風險管理的特性、發展與範圍Chapter 2 財務風險管理的實施(一)—組織戰略、治理，與財務風險管理目標及政策2-1 組織戰略、治理，與財務風險管理目標2-2 財務風險管理政策與組織Chapter 3 財務風險管理的實施(二)—財務風險的識別與其來源分析3-1 辨識財務風險的方法與曝險主體的類別3-2 曝險主體—股票3-3 曝險主體—債券3-4 曝險主體—基金3-5 曝險主體—外匯與實質資產3-6 曝險主體—虛擬貨幣3-7 財務風險的來源與分析Chapter 4 財務風險管理的實施(三)—財務風險評估4-1 財務風險點數與財務風險圖像4-2 財務風險評估—市場風險(I)4-3 財務風險評估—市場風險(II)4-4 財務風險評估—市場風險(III)4-5 財務風險評估—信用風險(I)4-6 財務風險評估—信用風險(II)4-7 財務風險評估—流動性風險4-8 回溯測試與壓力測試4-9 風險值與經濟資本Chapter 5 財務風險管理的實施(四)—財務風險的應對(I)5-1 應對財務風險概論5-2 利用財務風險5-3 財務風險控制的意義與類別5-4 財務危機管理與營運持續計畫Chapter 6 財務風險管理的實施(五)—財務風險的應對(II)6-1 財務風險融資的涵義與類別6-2 信用保險(I)6-3 信用保險(II)6-4 衍生性商品(I)6-5 衍生性商品(II)6-6 衍生性商品(III)6-7 衍生性商品(IV)6-8 衍生性商品(V)6-9 衍生性商品(VI)6-10 另類財務風險融資(I)6-11 另類財務風險融資(II)6-12 資產負債管理Chapter 7 財務風險管理的實施(六)—財務風險的應對(III)7-1 財務風險溝通7-2 財務風險感知Chapter 8 財務風險管理的實施(七)—財務風險的應對(IV)8-1 財務風險管理決策—衍生品避險8-2 財務風險管理決策—避險與投保的搭配8-3 財務風險管理決策—衍生品混合Chapter 9 財務風險管理的實施(八)—控制、溝通、監督，與績效評估9-1 控制與對外溝通9-2 監督與績效評估Chapter 10 財務風險管理專題10-1 模型風險管理10-2 保險公司資產負債管理10-3 銀行業的國際監理規範(I)10-4 銀行業的國際監理規範(II)10-5 保險業的國際監理規範10-6 IFRSs10-7 非金融保險業財務風險管理的揭露10-8 銀行的轉撥計價機制10-9 國際信評與信用風險10-10 流動性風險與組織經營績效10-11 銀行擠兌與存款保險10-12 黑天鵝領域與重大財務風險事件案例學習篇Chapter11 案例學習11-1 金融保險業與資訊工業的區別11-2 學習案例教訓11-3 台灣甲商業銀行財務風險管理11-4 中國石油天然氣公司財務風險管理Appendix 附錄附錄I 或然率「爺爺」—義大利賭神卡達諾(Cardano, C.)附錄II 資本市場理論附錄III 2017 年COSO 全面性風險管理原則的變化附錄IV 財務風險管理所需的基本數理概念與其用途附錄V 風險管理主要網站（含財務風險管理網站）

商品規格

試閱文字

自序 : 在全面性風險管理(EWRM/ERM: Enterprise-Wide Risk Management) 架構下，風險分成戰略風險、財務風險、作業風險與危害風險。本書所說明的是財務風險管理，其他戰略風險管理、作業風險管理與危害風險管理等三類風險管理，依市場需求再陸續進行撰寫。

其次，財務風險常被誤認為金融保險業獨有，其實不然，因它同時也存在於科技等非金融保險業。有鑒於此，讀者請留意，如無特別說明，本書是以風險屬性為立場撰寫，而不是以行業角度撰寫的。

最後，本書由宋明哲博士與林旺賜博士耗時一年完成。當然，書中任何謬誤處，敬請各高明方家不吝指正。

宋明哲 PhD, ARM
林旺賜 PhD, PA-CRP
謹識於台灣頭份、桃園
2022/12/25聖誕節

試閱文字

內文 : 3-1辨識財務風險的方法與曝險主體的類別

一、識別財務風險的方法
組織戰略與治理攸關財務風險管理的品質，五大基礎建設（見UNIT1-1）則是財務風險管理實施績效是否良好的前提。根據財務風險管理政策與目標，持續有系統地識別財務風險則是實施財務風險管理過程中，首先且重要的一步。因不知財務風險存在，就談不上如何管理財務風險。然而，很不幸的，人類知識永遠存在極限，也因此未知的未知風險(Unk-Unks Risk)永遠存在，這是識別任何風險必須持續的理由（當然包括財務風險）。本單元說明識別財務風險的方法與曝險主體的類別。識別風險的方法有多種（參閱拙著《超圖解風險管理》），財務風險的識別善用其中兩種即可：1. 財報分析法：重要的財務報表有資產負債表、損益表、財務狀況變動表。例如：從資產負債表可辨識組織的資產和負債風險的類型與曝險金額的大小，以及組織可能破產的信用風險。再如，從損益表中，可估算未來的盈虧。從財務狀況變動表中，識別可能的流動性風險。2. 特殊方法：可包括財經專家深度訪談法、觀察各類信用評等及與財務相關的指標、腦力激盪法、情境分析法等。上列單一方法的採用，都不足以完整地識別財務風險，綜合採用所有方法是上策。

二、財務風險登錄簿
財務風險登錄簿(Risk Registers) 可從組織總風險登錄簿中獨立出來，因財務風險是瞬息萬變的，須分秒必爭、隨時因應，這有別於戰略風險、作業風險與危害風險。財務風險登錄簿主要在描述可能的財務風險事件，所發生的機率、發生的後果，與對組織目標的衝擊。其格式（參閱下表3-1-1）可依組織需要設計。財務風險登錄簿亦可再依各項財務專案、各類財務風險、各部門、各類業務單位等，分別設置。對財務風險登錄簿中，發生的機率、發生的後果，與對組織目標的衝擊等，均須做初步的判斷與描述，同時對每一財務風險事件也要標註登錄日期，方便日後檢視與定期更新。財務風險登錄簿的所有訊息，可提供初步評估財務風險性質與大小的依據，進而提供組織應對／回應財務風險的參考。

三、財務風險與曝險主體
任何組織團體的資產、負債與所有人權益， 都是曝險主體(Risk Exposure)，其代表性的報表就是組織團體的資產負債表。資產會曝露在財務風險、危害風險與作業風險中，負債與所有人權益則會曝露在財務風險中。財務風險管理與其支流—資產負債管理(ALM: Asset and Liability Management) 均攸關這些曝險主體。

最佳賣點

最佳賣點 : *簡易圖表解說關鍵概念，理解更快速有效率。
*搭配動動腦與案例學習，加深印象、靈活運用。